Posséder une assurance-vie ou envisager d'en ouvrir une vous amène à côtoyer le terme d'unités de compte. Mais qu'est-ce réellement ? Vous n'êtes pas seul à vous poser la question. Cet article vous éclairera, et bientôt, l’unité de compte n’aura plus de secrets pour vous.
Définition de l’unité de compte
L’unité de compte désigne divers supports d’investissement financier, mesurés en parts plutôt qu’en euros, en opposition aux fonds en euros. On les trouve dans les assurances-vie multi-supports, ainsi que dans d'autres produits comme les plans d'épargne retraite ou les contrats de capitalisation.
Ces unités offrent la possibilité d’investir dans les marchés financiers ou immobiliers et représentent des actifs financiers acquis dans une perspective de rendement. Cependant, leur nature volatile implique un risque de plus-values ou de moins-values, d'où la nécessité d'une approche prudente.
Les différentes unités de compte en assurance-vie
Les unités de compte s'articulent autour de trois grandes catégories, ce qui permet une diversification des risques au sein de votre portefeuille. Voici un aperçu des investissements possibles :
1. Les unités de compte en valeurs mobilières
Les valeurs mobilières englobent des titres financiers, comme des actions ou des obligations, émis par des entités publiques ou privées. Ces titres sont négociables, interchangeables, et souvent cotés en bourse.
Les principales catégories sont :
- Actions : fractions de capital d’une société, négociables en continu, avec un risque de perte en cas de faillite.
- Obligations : titres de créance à rémunération par des coupons, offrant un risque réduit par rapport aux actions.
- OPCVM : organismes gérant un portefeuille d'actifs financiers, combinant monnaie, actions et obligations, dont la valeur fluctue en fonction des actifs gérés.
Le choix des valeurs mobilières doit se faire en fonction de votre tolérance au risque, particulièrement dans un contexte économique incertain.
2. Les unités de compte en valeurs immobilières
Les valeurs immobilières offrent une voie d'accès au marché immobilier, traditionnellement moins volatile que les marchés financiers. Cet investissement est réalisé via des SCI, SCPI et OPCI, qui permettent de diversifier le patrimoine.
Cependant, les parts sociales acquises ne garantissent pas un capital ou des rendements, donc il est sage de considérer ces placements comme des investissements à long terme.
3. Les unités de compte en valeurs monétaires
Composées souvent de bons du Trésor et obligations à court terme, les valeurs monétaires présentent un risque limité, mais généralement une faible rentabilité. On évoque les SICAV de trésorerie et les OPCVM monétaires, qui suivent le cours des monnaies.
Unité de compte et frais de gestion
Bien que les unités de compte offrent souvent un rendement plus attrayant que les fonds en euros, elles comportent des frais de gestion moins transparents. Ces frais, s'ils ne sont pas scrupuleusement examinés, peuvent éroder votre investissement.
Voici les deux types de frais à surveiller :
- Frais de gestion : annuels, généralement autour de 0,90 %, déduits par l'assureur.
- Frais spécifiques : prélèvements distincts pour chaque type d’unité de compte, souvent moins visibles.
En moyenne, les frais cumulés peuvent atteindre 3 % de votre investissement, rendant crucial un rendement supérieur pour compenser ces coûts.
Faut-il investir dans l’assurance-vie en unités de compte ?
Si les fonds en euros restent simples et sécurisés dans leur rendement, l'environnement actuel avec des taux d’intérêt baissiers pousse à envisager les unités de compte. Elles permettent à l'investisseur de :
- Augmenter son capital
- Diversifier ses placements
Pensez à ne pas concentrer tous vos investissements sur des unités de compte. Un équilibre avec des fonds en euros est conseillé, accompagné d'une diversification judicieuse entre actions, obligations et valeurs mobilières.
Consulter un professionnel de l'épargne peut également être bénéfique afin de mieux naviguer dans l'univers des unités de compte, facilitant ainsi la gestion de votre assurance-vie.
